డివిడెండ్ రేట్ & డివిడెండ్ దిగుబడి మధ్య తేడా ఏమిటి?

డివిడెండ్ రేటు "డివిడెండ్" అని చెప్పడానికి మరొక మార్గం, ఇది డివిడెండ్ చెల్లించే స్టాక్పై చెల్లించే డివిడెండ్ యొక్క డాలర్ మొత్తం. డివిడెండ్ దిగుబడి స్టాక్ యొక్క ప్రస్తుత ధర మరియు ప్రస్తుతం చెల్లించిన డివిడెండ్ మధ్య శాతం సంబంధం. డివిడెండ్ దిగుబడి తెలుసుకోవడం సాధారణంగా మరింత సమాచారంగా ఉన్నప్పటికీ, పెట్టుబడిదారులకు తెలుసుకోవడానికి ఇవి రెండూ ఉపయోగపడతాయి.

డివిడెండ్ చెల్లింపు బేసిక్స్

పబ్లిక్ కంపెనీలు తరచూ కొంత మొత్తంలో లాభాలను తమ స్టాక్ హోల్డర్లకు తిరిగి ఇస్తాయి. ఇది డివిడెండ్ చెక్ రూపంలో నగదు చెల్లింపు కావచ్చు లేదా ఇది కంపెనీలో అదనపు స్టాక్ కావచ్చు. డివిడెండ్లను కంపెనీ డైరెక్టర్ల బోర్డు నిర్ణయిస్తుంది మరియు ఆ సంస్థ తిరిగి వచ్చిన ఆదాయ ఖాతాలో డ్రా అవుతుంది, ఇది చెల్లించిన డివిడెండ్ మొత్తంతో తగ్గించబడుతుంది.

డివిడెండ్లను వివరించే మార్గాలు

డివిడెండ్ను వివరించడానికి రెండు సాధారణ మార్గాలు ఉన్నాయి. మొదటిది, డివిడెండ్ రేటు అని పిలుస్తారు, ప్రకటించిన వార్షిక డివిడెండ్ యొక్క డాలర్ మొత్తం. చాలా కంపెనీలు త్రైమాసికంలో డివిడెండ్ చెక్కులను జారీ చేస్తాయని గమనించండి. ఆ సందర్భంలో, డివిడెండ్ రేటు దాని ఆర్థిక సంవత్సరంలో నాలుగు త్రైమాసికాలకు చెల్లించిన డివిడెండ్ల మొత్తం.

డివిడెండ్ను వివరించే రెండవ మార్గం, డివిడెండ్ దిగుబడి అని పిలుస్తారు, ఇది సాధారణ గణన నుండి వస్తుంది:

డివిడెండ్ దిగుబడి = డిక్లేర్డ్ డివిడెండ్ ÷ ప్రస్తుత స్టాక్ షేర్ ధర

ఉదాహరణకు, ప్రస్తుత వాటా ధర $ 75 ఉన్న స్టాక్ ప్రతి షేరుకు 25 3.25 వార్షిక డివిడెండ్ చెల్లిస్తుంది. 3.25 ను 75 ద్వారా విభజించినప్పుడు, అది 0.0433 కు సమానం. కంపెనీ డివిడెండ్ దిగుబడి 4.33 శాతం.

రేటు లేదా దిగుబడి: ఏది మంచిది?

మీరు డివిడెండ్ చెల్లించే స్టాక్స్‌లో పెట్టుబడులు పెట్టాలని ఆలోచిస్తున్నప్పుడు, మీరు వారి రేట్ల కంటే వారి దిగుబడిపై ఎక్కువ ఆసక్తి చూపుతారు. ఇక్కడే ఉంది: మీకు $ 10,000 ఉంటే మీరు డివిడెండ్ చెల్లించే స్టాక్స్‌లో పెట్టుబడులు పెట్టాలని ఆలోచిస్తున్నట్లయితే, ఆ $ 10,000 నుండి మీరు ఎంత డివిడెండ్ డబ్బును పొందవచ్చనే దాని గురించి మీరు ఆందోళన చెందుతున్నారు. దిగుబడి సమీకరణంలో, దిగుబడి = డివిడెండ్స్ ÷ షేర్ ధర, మీరు రెండు వైపులా వాటా ధరతో గుణించడం ద్వారా దిగుబడి కోసం సమీకరణాన్ని పరిష్కరించవచ్చు, ఈ ఉదాహరణలో దీని ఫలితం:

దిగుబడి ⋅ వాటా ధర (10,000) = డివిడెండ్

దిగుబడి 4 శాతం ఉంటే, మీ $ 10,000 పెట్టుబడిపై $ 400 మొత్తం డివిడెండ్లను మీరు అందుకుంటారు. దిగుబడి 5 శాతం ఉంటే, మీకు divide 500 డివిడెండ్ లభిస్తుంది. డివిడెండ్ చెల్లించే షేర్లలో మీరు కలిగి ఉన్న $ 10,000 యొక్క సగటు దిగుబడి ఎక్కువ, మీ జేబులో ఎక్కువ డబ్బు.

మీరు పదవీ విరమణ చేసి, మీ పదవీ విరమణ నిధుల శాతాన్ని డివిడెండ్-చెల్లింపు స్టాక్లలో కలిగి ఉంటే, మీ తక్షణ ఆసక్తి మీరు స్వీకరించబోయే మొత్తం డివిడెండ్ ఆదాయంలో ఉండవచ్చు, ఇది అన్ని స్టాక్స్ డివిడెండ్ రేట్ల మొత్తం. రాబోయే 12 నెలలు మీరు జీవించడానికి ప్లాన్ చేస్తున్న డబ్బు అది.

అయినప్పటికీ, దీర్ఘకాలంలో, మీరు బహుశా దిగుబడిపై ఎక్కువ ఆసక్తి చూపబోతున్నారు. మీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో మీరు, 000 100,000 డివిడెండ్-పేయింగ్ స్టాక్‌లను కలిగి ఉంటే మరియు అవి 2.8 శాతం దిగుబడిని ఇస్తే, తక్కువ దిగుబడినిచ్చే వాటాలను విక్రయించడం ద్వారా మరియు మరొక సంస్థ యొక్క అధిక-దిగుబడినిచ్చే వాటాలను కొనుగోలు చేయడం ద్వారా (నష్టాలు సమానంగా ఉన్నాయని భావించి), మీరు దిగుబడిని మెరుగుపరచబోతున్నారు ఆ, 000 100,000. మీరు సగటు దిగుబడిని 2.8 నుండి 4.0 శాతానికి మెరుగుపరచగలిగితే, అది వార్షిక విరమణ ఆదాయంలో మరో 200 1,200.

డివిడెండ్ దిగుబడి వర్సెస్ రిస్క్

పై ఉదాహరణలో, 4.0 శాతం దిగుబడినిచ్చే అదే డాలర్ మొత్తానికి 2.8 శాతం దిగుబడినిచ్చే డివిడెండ్-పేయింగ్ షేర్లలో, 000 100,000 వ్యాపారం చేయడం ద్వారా, మీరు మీ వార్షిక ఆదాయాన్ని 200 1,200 పెంచారు. వాస్తవ ప్రపంచంలో, వాటాలను మార్పిడి చేయడం చాలా అరుదుగా ఉంటుంది మరియు మీరు కొనుగోలు చేస్తున్న వాటాల సాపేక్ష నష్టాన్ని అంచనా వేయడం అవసరం. మీరు ఇప్పుడు కలిగి ఉన్న తక్కువ దిగుబడినిచ్చే వాటా. ప్రమాదాన్ని అంచనా వేయడం అనేక నాన్ట్రివియల్ లెక్కలను కలిగి ఉంటుంది.

అదృష్టవశాత్తూ, మీ ఆన్‌లైన్ బ్రోకర్ యొక్క పరిశోధనా పేజీ మీ కోసం కొన్ని ప్రాథమిక గణనలను చేసింది. రిస్క్ అసెస్‌మెంట్ వివరాలు పుస్తకాల అరలను నింపుతుండగా, చూడవలసిన ప్రాథమిక విషయం స్టాక్ బీటా. మీరు కొనాలని ఆలోచిస్తున్న డివిడెండ్-దిగుబడి స్టాక్ మీ రిస్క్ ప్రొఫైల్‌కు సరిపోతుందో లేదో ఇది మీకు చెబుతుంది, ఇది మీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో ఆ స్టాక్‌ను కలిగి ఉండటం మీరు తీసుకోవడానికి సిద్ధంగా ఉన్న రిస్క్ అని చెప్పడం చాలా విడ్డూరంగా ఉంది.

బీటా ర్యాంకింగ్‌లను పోల్చడం

మీ బ్రోకర్ వెబ్‌పేజీల పరిశోధన విభాగంలో ఎక్కడో, మీరు కొనుగోలు చేయాలనుకుంటున్న స్టాక్‌కు బీటా రేటింగ్ ఉందని మీరు కనుగొంటారు. బీటా అసెస్‌మెంట్‌లు ఎలా పని చేస్తాయో ఇక్కడ ఉంది: మీరు ఎస్ & పి 500 ఇండెక్స్‌గా అంచనా వేయగలిగే మార్కెట్ మాదిరిగానే ఒక నిర్దిష్ట స్టాక్ పెరుగుతుంది మరియు పడిపోతే, దానికి బీటా 1 ఉంటుంది. 1 కంటే ఎక్కువ బీటా ఉన్న స్టాక్స్ దామాషా ప్రకారం ఎక్కువ రిస్క్‌ను ప్రతిపాదిస్తాయి మార్కెట్ సగటు కంటే మరియు 1 కంటే తక్కువ బీటా ఉన్న స్టాక్స్ దామాషా ప్రకారం తక్కువ ప్రమాదాన్ని ప్రతిపాదిస్తాయి.

ఒక విశ్లేషకుడు రిస్క్ అసెస్‌మెంట్‌కు తీసుకువచ్చే అన్ని రకాల సున్నితమైన సంక్లిష్ట లెక్కలు ఉన్నప్పటికీ, మీరు ప్రారంభించడానికి ఇక్కడ చాలా సరళమైన నియమం ఉంది: మీరు డివిడెండ్-చెల్లించే స్టాక్‌ను స్టాక్ బి కోసం ఇచ్చిపుచ్చుకోవడాన్ని పరిశీలిస్తున్నట్లయితే, స్టాక్ 1. బి. మరియు B కి 2.4 దిగుబడి ఉంది, వాణిజ్యం చేయడానికి ముందు ఆయా బీటాస్‌ను చూడండి. బీటాస్ సారూప్యంగా ఉంటే, B మంచి పెట్టుబడిని సూచిస్తుంది. దిగుబడి సారూప్యంగా ఉంటే, కానీ స్టాక్ B కి తక్కువ బీటా ఉంటే, ఇది A కన్నా మంచి పెట్టుబడి.

CAPM రిస్క్ అసెస్‌మెంట్ ఫార్ములా

బీటాను మాత్రమే అంచనా వేయడం మీకు రిస్క్ అసెస్‌మెంట్‌పై మంచి ప్రారంభాన్ని ఇస్తుంది, అయితే, ఇది బీటా 0.7 తో స్టాక్ ఎ మరియు 3.8 దిగుబడి స్టాక్ బీ కంటే బీటా యొక్క మంచి పెట్టుబడి కాదా అని నిర్ణయించే మార్గాన్ని మీకు ఇవ్వదు. 0.6 మరియు 3.5 దిగుబడి. దీన్ని చేసే విధానాన్ని కాపిటల్ అసెట్ ప్రైసింగ్ మోడల్ (CAPM) అంటారు. CAPM ఫార్ములా యొక్క వివరణ ఈ వ్యాసం యొక్క పరిధికి మించినది, కానీ మీరు తెలుసుకోవలసిన ముఖ్యమైన సమాచారం ఇక్కడ ఉంది:

  • "CAPM [స్టాక్ పేరు]" గూగ్లింగ్ ద్వారా ఆన్‌లైన్‌లో ఏదైనా ఎక్స్ఛేంజ్-లిస్టెడ్ స్టాక్ కోసం మీరు CAPM ను చూడవచ్చు.

  • CAPM యొక్క రెండు స్టాక్‌లను పోల్చడం ద్వారా, రెండింటిలో ఏది మంచి పెట్టుబడిని సూచిస్తుందో మీరు నిర్ణయించవచ్చు - దైహిక నష్టాన్ని కూడా పరిగణనలోకి తీసుకున్నప్పుడు అధిక రాబడి. దైహిక నష్టాలు అంటే స్టాక్స్ యొక్క నిర్దిష్ట పోర్ట్‌ఫోలియోలో రిస్క్‌కు మించిన మార్కెట్ నష్టాలు. ప్రస్తుతం ఉన్న వడ్డీ రేటు దైహిక ప్రమాదానికి ఒక ఉదాహరణ.

ఇటీవలి పోస్ట్లు